Sorunlu Kredilerin Yeniden Yapılandırılmasında İstanbul Yaklaşımı

Öz Özet Türk ekonomisi, Kasım 2000 ve Şubat 2001'de ciddi bir kriz yaşamıştır. Yaşanan bu krizlerin ardından bankalar, kredi olarak kullandırılan fonların geri ödenmemesinden kaynaklanan problemler yaşamıştır. Sorunlu kredilerin çok büyük miktarlara ulaşarak Türk ekonomisini tehdit etmeye başlaması, düzenleyici otoriteyi harekete geçirmiştir. Bu bağlamda, Nisan 2002 yılında geri dönmeyen, sorunlu kredilerin yeniden yapılandırılmasına ilişkin İstanbul Yaklaşımı adıyla bilinen program uygulamaya konulmuştur. Bu çalışmada, sorunlu kredilerin ekonomiye etkileri ve 2002 yılında uygulamaya konulan İstanbul Yaklaşımı ve bu yaklaşımın gelinen noktada etkinliği değerlendirilmiştir. Anahtar Kelimeler: Sorunlu krediler, Borçları Yeniden Yapılandırma Programı, İstanbul Yaklaşımı Abstract Turkish economy experienced crises in November 2000 and February 2001. After these crises, Turkish banking sector had to face with the problems about non-performing loans. Since the large amount of non-performing, problem loans had began to threaten Turkish economy, national regulatory authorities took measures. In this respect, the Istanbul Approach related to a legal frame work for restructuring of non-performing, problem loans was introduced and issued in April 2002 by national regulatory authorities. In this paper, we discuss the affect of economy of problem loans and evaluate the benefits of dept restructuring program as known Istanbul Approach. Key Words: Problem Loans, Dept Restructuring Program, Istanbul Approach

Anahtar Kelimeler:

Sorunlu krediler, Borçları Yeniden Yapılandırma

PDF

___

Akgüç, Ö., (1994) Finansal Yönetim. İstanbul, Avcıol Basım Yayım.

Aktaş, R., (2000) Sorunlu Krediler. TBB, Basılmamış Seminer Notları, Ankara.

Aydın, A.,İnan, A., Tulay, B., ve Ataman P., (2000) "Bankacılık Sisteminde Mali Bünye Sorunları ve Yeniden Yapılandırmada Ülke Uygulamaları", Bankacılar Dergisi, Sayı 32.

Bank For International Settlements (1999), "Bank Restructuring in Practice", BIS Policy Papers, No 6, August 1999. indirilme tarihi: 11 Ekim 2005, www.bis.org/publ/plcy06.pdf

Bank of Thailand (2003), Corporate Dept Restructuring of CDRAC, İndirilme Tarihi: 30 Ekim 2005 http://www.bot.or.th/BOThomepage/Special/CDRAC/Latestlnfos/

BDDK, (2001) Bankalarca Karşılık Ayrılacak Kredilerin ve Diğer Alacakların Niteliklerinin Belirlenmesi ve Ayrılacak Karşılıklara İlişkin Esas ve Usuller Hakkındaki Yönetmelik. İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, www.bddk.org.tr

BDDK, (2002) Bankacılık Sektörü Yeniden Yapılandırma Programı: Gelişme Raporu-VII. Ekim. İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, www.bddk.org.tr

BDDK, (2002) Bankacılık Sektörü Yeniden Yapılandırma Proora-mı:Gelisme Raporu-V. Kasım, İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, www.bddk.org.tr

BDDK, (2002) Finansal Yeniden Yapılandırma Çerçeve Anlaşmalarının Onaylanması, Kabulü ve Uygulanmasına İlişkin Genel Şartlar Hakkında Yönetmelik, Nisan. İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, www.bddk.org.tr

BDDK, (2003) Bankacılık Sektörü Yeniden Yapılandırma Programı: Gelişme Raporu-VI, Nisan. İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, www.bddk.org.tr

BDDK, (2004) Bankacılık Sektörü Değerlendirme Raporu. Ekim İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, www.bddk.org.tr

BDDK, (2005) Bankacılık Sektörü Değerlendirme Raporu. Temmuz, İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, www.bddk.org.tr

Bekçioğlu, S., (1986) "Banka işletmelerinde Problemli kredilerin Önlenmesi (1)", İ.Ü. İsletme Fakültesi. Muhasebe Enstitüsü Dergisi. Ağustos- Kasım.

Bongini, P., Claessens, S. ve Ferri G, (2000) "The Political Economy of Distress in East Asian Financial Institutions", The World Bank Working Paper. No:225. İndirilme tarihi:01 Eylül 2005, http://econ.worldbank.org/

Chinn, M ve Kletzer K., (2000), "International Capital Inflows, Domestic Financial Intermediation and Financial Crises Under Imperfect Information", NBER Working Paper. No:7902.

Dekle, R., ve Kletzer, K., (2001), "Domestic Bank Regulation and Financial Crises: Theory and Empirical Evidence From East Asia". NBER Working Paper. No:8322.

Demirgüç-Kunt ve Detragiache E., (1998), "The Determinants of Banking Crises in Developing and Developed Countries". IMF Staff Papers. No:45, s.81-109.

Demirgüç-Kunt ve Detragiache E., (1999), "Monitoring Banking Sector Fragility: A Multivariate Logit Approach with an Application to the 1996-97 Banking Crisis". World Bank Policy Research Working Paper. No:2085.

Dinçer, Y., (2001). Kredilendirmede Risk Yönetimi. İstanbul.

Dziobek, C. ve Pazarbaşıoğlu C, (1997), "Lessons from Systemic Bank Restructuring: A Survey of 24 Countries", IMF Working Paper. No:97/161.

Dziobek, C, (1998), "Market-Based Policy Instruments for Systemic Bank Restructuring", IMF Working Paper. No: 98/113.

Erdönmez, P.A.,(2002). "Finansal Yeniden Yapılandırma Programı", TBB Bankacılar Dergisi. Sayı:41. ss.9-20.

Erdönmez, P.A ve Tulay B. (2001), "Seçilmiş Ülkelerde Borç Yeniden Yapılandırması Uygulamaları", Bankacılar Dergisi. Sayı:36. ss. 18-31.

Furman, J ve Stiglitz J., (1998), "Economic Crises: Evidence and Insights from East Asia", Brooking Papers on Economic Activity. Vol.2, s.1-135.

Hardy, D. ve Pazarbaşıoğlu C. (1999), "Determinants and Leading Indicators of Banking Crises: Further Evidence", IMF Staff Paper, Vol: 46, No:3, September/December.

Hausmann, R., ve Gavin, M.,(1996) "The Roots of Banking Crises: The Macroeconomic Context", Inter-American Development Bank Working Paper. No:318, January.

Hutchison, M ve McDill, K., (1999), "Are All Banking Crises A like? The Japanese Experience in International Comparison" NBER Working Paper. No:7253.

Kaminsky, G. ve Reinhart, C, (1999), "The Twin Crises: The Causes of Banking and Balance of Payments Problems", American Economic Review. Vol. 89, No: 3, s. 473-500. Lindgren, C, Balino, T,

Enoch, C, Guide A., ve Teo L. (1999), "Financial Sector Crisis and Restructuring Lessons from Asia", IMF Working Paper. No: 188.

Polat, E., (1995). "Türk Bankacılık Sisteminde Problemli Kredileri Önceden Belirleyerek Model Geliştirilmesi için Bir Çalışma", Uzman Gözüyle Bankacılık Dergisi. Haziran.

Radelet, S ve Sachs, J.D (1998), "The Asian Financial Crisis: Diagnosis, Remedies, Prospects", Brookings Papers on Economic Activity. No:1,s.1-75

Seval, B., (1990)., Kredilendirme Süreci ve Kredi Yönetimi. İstanbul, Muhasebe Enstitüsü Eğitim ve Araştırma Vakfı Yayın No:11.

Smith, M., (1996) "The London Approach and Trading in Distressed Debt", Bank of England, Quarterly Bullettin. May 1996, İndirilme tarihi: 04 Ekim 2005, www.bankofengland.co.uk/publications/quarterlybulletin/

Süer, Ö., (2005), "The Consequences of Overborrowing in Foreing currency: Istanbul Approach", www.efmaefm.org/efma2005/papers/249-suer_paper.pdf

Takan. M., (2001). Bankacılık Teori Uygulama ve Yönetim. Ankara. Nobel Yayın Dağıtım.

TBB, (2002). Finansal Yeniden Yapılandırma Çerçeve Anlaşması. Mayıs, İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, www. tbb.org.tr

TBB, Bankacılık Sektörü 3 Aylık Bilanço Verileri. İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, www. tbb.org.tr

Waxman, M., (1998), "A Legal Framework for Systemic Bank Restructuring" The Legal Department, İndirilme tarihi: 20 Aralık 2005, ,www.worldbank.org/legal/publications/Bank Restructuring, pdf,

Vongvipanond, P, (2004), "Thailand's Post Crisis's Institutional Change: Corporate Restructuring and Financial Institution Risk Management" Forum on Asian Insolvency Reform 2004. İndirilme Tarihi, 06 Ocak ^ 2006, www.oecd.org/dataoecd/51/4/33933746.pdf